本周（7月28日至8月1日），A股三大指數先漲后跌。上證指數周三沖高3636.17點后走勢回落，全周下跌0.94%，收于3559.95點。深證成指全周跌1.58%，創業板指下跌0.74%。

盤面上，申萬一級行業多數在本周進入調整，僅生物醫藥、通信、傳媒等行業板塊本周整體上行，煤炭、有色、房地產等行業跌幅居前。熱點題材方面，光模塊、PCB（印制電路板）、CRO（合同研究組織）等行業表現亮眼，不過以上熱點題材在周五也普遍進入調整。

Wind數據顯示，本周共有125家上市公司披露機構調研紀要，近四成機構調研個股實現正收益。其中，德福科技、勝宏科技兩只個股漲幅超過20%，另有睿智醫藥、大洋生物、愛樂達等7股漲幅超10%。獲調研個股漲跌幅中位數為-1.51%。

德?？萍荚?月30日接待了144家機構調研，參與調研的機構數量為本周之最。吸引大量機構投資者到訪的原因，系該公司擬以1.74億歐元收購盧森堡銅箔100%股權。“標的公司盧森堡銅箔，是全球自主掌握高端IT銅箔核心技術與量產能力的唯一非日系龍頭廠商，歐洲僅此一家……具有廣闊的成長空間。”德?？萍既绱私榻B標的公司的前景。

銅箔終端應用包括AI服務器等數據中心、5G基站、移動終端等當下熱點領域。作為國內電解銅箔行業的頭部企業，德?？萍急敬问召弻偻袠I并購——交易完成后，德?？萍嫉碾娊忏~箔總產能由原有的17.5萬噸/年躍升至19.1萬噸/年，電解銅箔產能居世界第一。

“目前全球HVLP3及以上、載體銅箔處于供應緊張?！钡赂？萍荚跁贤嘎丁：罄m，德?？萍家环矫鎸⒓涌旒夹g資源整合，并依托標的公司品牌效應和產品優勢快速開拓新興市場；另一方面將依托上市公司的規模優勢、供應鏈能力、成本控制技術提升標的公司盈利水平。

另一只在本周大幅上漲的調研個股勝宏科技，同樣屬于電子元件行業。從事PCB業務的勝宏科技，在本周宣布了港股上市計劃，以把握全球范圍內的AI機遇。在接待調研時，勝宏科技展望赴港上市后的前景稱，“公司將是港股市場稀缺的人工智能硬件產業鏈龍頭企業，國際知名戰略投資人的背書可以進一步提高融資能力和抗風險能力?！?/p>

據介紹，勝宏科技本次港股上市所獲得融資，將主要用于支持公司高端產能擴張、智能化升級、AI算力及其他前沿PCB技術研發，幫助勝宏科技實現全球快速擴張的需求，提升海外交付能力和對國際客戶的服務深度，適應全球科技行業供應鏈變革趨勢，進一步鞏固公司優勢、夯實行業龍頭地位。

熱點領域之外，本周一些明星公司亦接待機構調研，并結合自身經營揭示行業冷暖情況。

中集集團在調研時表示，公司集裝箱業務在中美關稅談判順利、船公司對集裝箱訂單需求增加的情況下，表現也優于市場預期。“行業對需求表現樂觀，目前業內訂單都較為飽滿。公司的集裝箱訂單目前排產至第三季度。對于集裝箱制造行業的全年預測，目前預計全行業產量不低于300萬TEU，高于年初預期。”中集集團介紹道。

寧德時代在本周披露財報，今年上半年公司實現歸母凈利潤305億元，同比增長33.33%。調研中透露，今年上半年寧德時代總體產能利用率保持在約90%的較高水平。“目前市場需求依然比較旺盛，公司根據市場需求情況擴建產能，今年CAPEX（資本支出）支出較去年會有一定增長。”寧德時代方面表示。

京東方A則在接待調研時表示，7月以來，廠商去庫存趨勢延續，LCD TV部分尺寸價格小幅下降。展望8月份，隨著旺季面板備貨需求的逐步恢復，預計行業稼動率有所恢復，LCD TV面板價格有望開始企穩。